Кто такие бизнес-ангелы – список ТОП-10 в России, как найти и привлечь

Содержание

• 1 Кто такие бизнес-ангелы
• 2 Основные преимущества
• 3 Виды бизнес-ангелов
• 4 Отличие ангелов от других инвесторов
• 5 Как привлечь business angels – 5 простых шагов для охоты на бизнес ангела
  • 5.1 Шаг 1. Создаем уникальную идею
  • 5.2 Шаг 2. Определяем аудиторию продукта
  • 5.3 Шаг 3. Собираем команду профессионалов
  • 5.4 Шаг 4. Составляем бизнес-план
  • 5.5 Шаг 5. Общаемся с бизнес ангелом
• 6 Как стать бизнес ангелом – полезные советы начинающим инвесторам
  • 6.1 Совет 1. Сразу отказывайтесь от проекта, который вам не нравится
  • 6.2 Совет 2. Интересуйтесь делами компании, в которую инвестируете
  • 6.3 Совет 3. Возьмите часть управленческих функций на себя
  • 6.4 Совет 4. Не допускайте недостаток информированности
  • 6.5 Совет 5. Не бойтесь доинвестирования со стороны других инвесторов
  • 6.6 Совет 6. Ищите экспертов по предложенным технологиям
  • 6.7 Совет 7. Откажитесь от инвестирования в направления, в которых вы сомневаетесь
• 7 Основные методы ангелов
• 8 Сколько бизнес-ангел может вложить в проект?
• 9 Кому на Руси «выходить» хорошо
• 10 Где найти своего инвестора
• 11 Список ТОП-10 известных бизнес-ангелов в России
• 12 На каких условиях проект может получить деньги?
• 13 Как привлечь инвестора в свой бизнес
• 14 Клубы инвесторов
  • 14.1 Investoro
  • 14.2 Клуб инвесторов бизнес-школы «Сколково»
  • 14.3 «Частный капитал»
  • 14.4 Клуб инвесторов ФРИИ
  • 14.5 United Investors
  • 14.6 Smart Hub
  • 14.7 Yellow Rockets
  • 14.8 Белорусская сеть бизнес-ангелов (Angels Band)
  • 14.9 AltaClub
  • 14.10 «Хедлайнеры»
  • 14.11 Angelsdeck
  • 14.12 Союз организаций бизнес-ангелов (СОБА)
• 15 Как подготовить качественную презентацию
• 16 Приоритетные сферы
• 17 Самые успешные бизнес ангелы и их проекты
• 18 Бизнес ангелы и венчурные инвесторы

Кто такие бизнес-ангелы

Большинство бизнес-идей так и останется на бумаге или в умах талантливых стартаперов, если не подкрепить их финансовыми инвестициями. Привлечь большие венчурные фонды или банковские кредиты в рискованные проекты удается крайне редко. В такой ситуации на помощь могут прийти бизнес-ангелы. Этот вид инвесторов представляет собой частных лиц или компании, инвестирующие собственные деньги в интересные инновационные проекты и технологии.
Некоторые экономисты считают таких ангелов одной из важных составляющих современной экономики. Впервые этот красивый термин был применен в 20-х годах прошлого века. Ими называли богатых поклонников театра, которые финансировали некоторые спектакли и постановки. В 1978 году он получил новое применение благодаря работе американского профессора Уильяма Ветцеля. Он именовал так частных инвесторов, поддерживающих перспективные стартапы на начальном этапе.

Бизнес-ангелами (business angels) называют профессиональных инвесторов, которые включаются в поддержку нового проекта на самой начальной стадии.

Их можно охарактеризовать как:

• Физическое или юридическое лицо, успешный бизнесмен или топ-менеджер, имеющий опыт работы с собственным бизнесом или крупными предприятиями;
• Успешный зрелый мужчина до 65 лет с богатым опытом управленца на разных должностях;
• Богатый человек с солидным капиталом (более 20% бизнес-ангелов являются официальными миллионерами).

Многие такие предприниматели успешно запустили свой бизнес и с удовольствием интересуются новыми течениями и веяниями в сфере стартапов. Нередко они подбирают новый проект, руководствуясь не только цифрами и презентационными макетами. Развитое финансовое чутье и симпатии в большой степени влияют на принятие решения, и желание взяться за рискованную идею.

Основные направления деятельности бизнес-ангелов:

• Вложение денежных средств в различные проекты. Большинство интересуется сферой высоких технологий, искусственного интеллекта, медициной и интернет-разработками;
• Помощь новым бизнес-идеям на этапе становления. Нередки ситуации, когда потенциальный инвестор начинает сотрудничество на стадии посева и первых наработок, заинтересованный первыми результатами;
• Поддержка финансами стартапа в самый проблемный период не только инвестициями, но и дельными советами, бесплатной юридической помощью.

Многие business angels становятся наставниками в своих проектах, помогая команде стартаперов сориентироваться в тонкостях предпринимательской деятельности.

Основные преимущества

Бизнес-ангелы чаще работают с проектами, которые малоинтересны для крупных венчурных фондов или кредитных организаций. Среди других преимуществ этих неформальных частных инвесторов:

• Предпочитают мероприятия с высокой степенью риска и зачастую становятся для них единственным источником финансирования;
• Могут работать с небольшими суммами, заполняя нишу, невыгодную для крупных фондов;
• Работают практически в любой отрасли, рассматривают разные идеи (даже самые неординарные и необычные);
• Проявляют лояльность и гибкость при работе с проектами. У них более простая и понятная процедура финансирования и приемлемые ставки дохода, которые делают сотрудничество взаимовыгодным;
• Могут поделиться накопленным опытом работы в подобной сфере, помогая преодолеть подводные камни в бизнесе;
• Вложения инвесторов не предусматривают больших процентов, страховок или кассовых платежей;
• Дополнительно могут стать кредитным поручителем, значительно поднимая рейтинги своим сотрудничеством;
• Имеют расширенную географию по сравнению с венчурными фондами;
• Становятся своеобразной стартовой площадкой, подталкивая стартап к успеху и прибыли.

Деятельность во многих вопросах напоминает сотрудничество с венчурными фондами, но протекает более комфортно и просто. После «раскрутки» проекта большинство покидает его, перепродавая акции или долю другим инвесторам. Это выгодный бизнес, способный принести увеличение вложенных средств до 200%.

Виды бизнес-ангелов

При поиске потенциального частного инвестора среди бизнес-ангелов команде стартаперов следует учитывать их сферу деятельности и интересов.

Существует несколько выделенных типов:

1. Предпринимательские: совмещают собственный бизнес и инвестирование в инновационные бизнес-проекты, вкладывая большие суммы. Ввиду занятости на собственных предприятиях редко вмешиваются в управление стартапами.
2. Профессиональные: инвестируют различные суммы без определенной границы. Они работают только со стартапами, направление деятельности в которых им знакомо и понятно. Предпочитают инвестировать совместно с другими бизнес-ангелами или частными лицами.
3. Энтузиасты: оперируют небольшими суммами, обращая внимание сразу на несколько разработок. Они не изучают профиль деятельности потенциального проекта и не вмешиваются в процесс руководства;
4. Микроуправляющие: одновременно участвуют в нескольких компаниях, вкладывают разные суммы. Они предпочитают не только вникать в деятельность своих проектов, но и претендуют на управленческие места, долю в совете директоров. Это помогает им контролировать расход капиталовложений и распределение прибыли.
5. Корпоративные: к ним относятся бывшие управленцы известных компаний, получившие приличное вознаграждение при увольнении. Его и вкладывают в развитие стартапов в стремлении приумножить прибыль. Редко курируют больше одного проекта и стремятся участвовать в их управлении;

Это особенный вид предпринимательства, направленный на получение прибыли. Правильный расчет и деловое чутье помогают зарабатывать им до 70% с одного проекта.

Отличие ангелов от других инвесторов

Неформальные инвесторы все чаще участвуют в новых проектах, поддерживая неопытных предпринимателей и стартаперов. Главное отличие от кредитных организаций и венчурных фондов – вложение только личного капитала, в то время как первые используют привлеченные средства.

Венчурные фонды внимательно и долго изучают каждый вариант, прагматично просчитывая риски. Ангелы иногда действуют интуитивно и вкладывают средства в конкретного человека, который смог заразить идеей. Анализ бизнес-плана и расчет уровня прибыли присутствует в их стратегии, но личная вовлеченность и интерес часто побеждают прагматизм.

Встреча с бизнес-ангелом более вероятна для начинающих предпринимателей, чем прием в венчурном фонде. Многие имеют свои сайты и открыты для молодежи, с удовольствием посещают технические выставки и специализированные мероприятия. Благодаря этому виду частных инвесторов в свое время появились такие бренды, как Google, Yahoo и Amazon.

Как привлечь business angels – 5 простых шагов для охоты на бизнес ангела

Поиск источников финансирования – важнейший этап развития коммерческого проекта. Найти бизнес-ангела всегда непросто: идей и инновационных разработок всегда больше, чем денег.

Первый совет стартаперам – ищите такого инвестора, который разбирается в вашей теме и уже занимался успешными финансовыми вложениями в подобные проекты.

Наиболее ценные и желанные бизнес-ангелы – это смарт-инвесторы (умные инвесторы), которые не просто дают деньги, но помогают ценными советами и консультациями. Полезно встречаться с инвесторами лично: так проще выявить взаимные ожидания и разработать эффективную схему взаимодействия.

Шаг 1. Создаем уникальную идею

Новые идеи не обязательно должны касаться каких-то технических изобретений или разработок. Иногда это просто иная точка зрения на уже существующие коммерческие направления. Инновацией может быть, например, новый формат кафе.

Создатели уникальной идеи должны ответить на главный вопрос: какие выгоды сулит разработка проекта инвестору? В идеале разработчикам не помешает минимальное исследование рынка в выбранном ими направлении. Тогда и общение с ангелами будет более продуктивным.

Шаг 2. Определяем аудиторию продукта

Стоит заранее выяснить, кто будет покупать ваш продукт, на какую аудиторию можно рассчитывать. Широта рынка повышает шансы на успех.

Бизнес-ангелы, как я уже говорил, заинтересованы в долгосрочной выгоде, поэтому в первую очередь они обратят внимание на идеи, направленные на массового потребителя.

Шаг 3. Собираем команду профессионалов

Соискателям инвестиций сложно действовать в одиночку. «Сольные» проекты должны быть действительно уникальными, чтобы пробудить в инвесторах финансовый интерес. Гораздо больше шансов у профессиональной команды.

Даже самый гениальный изобретатель или разработчик стартапа нуждается в продвижении своей идеи. А значит, ему понадобится менеджер, который позаботится о грамотной реализации проекта.

Шаг 4. Составляем бизнес-план

Отсутствие бизнес-плана сильно осложняет поиски инвесторов. Если вы не разбираетесь в коммерческой стратегии и финансовых вопросах, закажите план в консалтинговой компании. Это будет стоить денег, но зато на порядок повысит вероятность найти щедрого бизнес-ангела. Бизнес-план содержит подробное описание продукта, информацию о его себестоимости, конкурентных преимуществах.

Шаг 5. Общаемся с бизнес ангелом

Бизнес-ангелы всегда рискуют, поэтому к выбору объектов инвестирования стараются подходить максимально тщательно. Обычно общение с инвесторами происходит на презентационных мероприятиях. Соискатели представляют свои проекты, ангелы оценивают их и выбирают подходящие варианты. Выступления руководителей стартапов длятся не более 10 минут: за это время нужно рассказать всё самое важное о своём проекте.

Устной презентации не всегда достаточно. Преимущество получают те, кто использует раздаточные материалы, видео и прочие демонстрационные методы.

Как стать бизнес ангелом – полезные советы начинающим инвесторам

А теперь несколько советов начинающим бизнес-ангелам.

Совет 1. Сразу отказывайтесь от проекта, который вам не нравится

У инвесторов-новичков от обилия «перспективных» предложений на рынке разбегаются глаза. Чтобы избежать ошибок, надо сразу определить инвестиционную стратегию.

Лучший вариант – выбирать те направления, в которых вы разбираетесь хотя бы на базовом уровне. Если проект чем-то не понравился, лучше отложить его сразу – это сэкономит и время, и деньги.

Совет 2. Интересуйтесь делами компании, в которую инвестируете

Стратегия «инвестировал и забыл» не принесёт бизнес-ангелам реального успеха. Выигрывают те, кто активно интересуется делами компании, лично общается с разработчиками стартапов и менеджерами, вникает во все тонкости бизнес-плана.

Совет 3. Возьмите часть управленческих функций на себя

Навыки управления чрезвычайно полезны в деле инвестирования. Обычно создатели стартапов слабо разбираются в деле руководства бизнесом: ваше дело – помочь им грамотно развивать и продвигать проект.

Совет 4. Не допускайте недостаток информированности

Следите за тем, чтобы менеджеры постоянно снабжали вас подробными сведениями о ходе реализации проекта.

Если вы чувствуете, что ваши подопечные неохотно идут на контакт или предоставляют слишком оптимистичную информацию, настаивайте на профессиональном аудите бизнеса.

Совет 5. Не бойтесь доинвестирования со стороны других инвесторов

Новичкам полезно общаться с другими бизнес-ангелами и участвовать в совместных инвестициях. Лучше иметь небольшую долю в успешном деле, чем в одиночку курировать провальный проект.

Совет 6. Ищите экспертов по предложенным технологиям

Экспертное мнение никогда не бывает лишним. Если вы сами не разбираетесь в сфере, которой занимаетесь, наймите профессионала и поручите ему объективное исследование технических или финансовых аспектов.

Совет 7. Откажитесь от инвестирования в направления, в которых вы сомневаетесь

Далеко не все проекты развиваются в полноценный бизнес. Если у вас есть сомнения в перспективности того или иного направления, лучше вообще не начинать сотрудничество с такими стартапами.

Основные методы ангелов

В своей инвестиционной деятельности бизнес-ангелы активно используют хорошие отношения в кругу финансистов, связи с коллегами и другими предпринимателями.

Для разработки нового проекта используется сразу несколько методик:

• Применяется техника венчурного капитала. Она означает вложение средств на долгий срок в обмен на проценты от акций будущей компании;
• Используется богатый личный опыт и экономические знания в выбранной сфере деятельности;
• Разными способами повышается инвестиционная привлекательность стартапа в глазах венчурных фондов и крупных бизнесменов;
• Привлекаются заинтересованные частные инвесторы для сокращения риска и повышения объема вложений.

Для каждого предприятия разрабатывается индивидуальный подход, который помогает избежать проблем на этапе становления и быстрее выводит его в прибыльные. Новые инвесторы могут присоединяться на разных стадиях после повышения привлекательности и перспектив.

Сколько бизнес-ангел может вложить в проект?

Российские частные инвесторы вкладывают от $20 000 до $500 000. «Большинство из них готовы дать проектам примерно $20 000 - $50 000, такие деньги посильны любому профессионалу с неплохой зарплатой»,- говорит частный инвестор Вадим Асадов. Примерно такую же сумму можно получить и в стандартных акселерационных программах. Например, фонд Павла Дурова и Юрия Мильнера Start Fellows выделяет проектам по $25 000, столько же дает и акселератор TexDrive.

Профессиональные бизнес-ангелы готовы вкладывать в проекты большие суммы - $50 000 - $150 000 в одну сделку. По $150 000 получают проекты Игоря Мацанюка в его академии стартапов Farminers.

Есть на рынке и ангелы, готовые вложить сразу $150 000 - $500 000. Чаще такие деньги дают крупные бизнесмены, плохо понимающие законы венчурного рынка. Примерно такие же суммы выделяет проектам посевной фонд, например, Softline Venture Partners.

Зачастую бизнес-ангелы объединяются в синдикаты, чтобы разделить риски и вложить в проект меньшее количество денег. «Я предпочитаю инвестировать в проекты совместно с моими опытными партнерами, это повышает наши шансы на успех», — говорит Игорь Пантелеев, исполнительный директор Содружества бизнес-ангелов России.

Кому на Руси «выходить» хорошо

Стартапы на ранних стадиях всегда испытывали нехватку предложения от инвесторов. Зрелые проекты, которые успешно «добежали» до более поздних стадий, как правило, на виду у фондов, но до этой стадии каждому проекту еще нужно дорасти. Если раньше основное количество инвестиций на ранних стадиях приходилось, например, на ФРИИ, то уже в этом году в этом сегменте наиболее активны именно бизнес-ангелы, которые принесли частный капитал на рынок.

46% всех опрошенных инвесторов в 2020 году инвестировали на стадии Seed, говорится в отчете «Венчурного Барометра 2020». Этот показатель на 13% выше аналогичного в прошлом году. Треть тех, кто указал Seed как основную стадию инвестирования — бизнес-ангелы. Еще 41% опрошенных в ходе исследования ангелов инвестирует на Pre-Seed.

Таким образом, можно говорить о том, что ангельские инвестиции помогают расти стартапам, чтобы быстрее достичь показателей зрелости и стать инвестиционно привлекательными уже для инвесторов более поздних стадий. В случае успешной инвестиции ангелы получат выходы, а другие игроки рынка — более зрелые проекты, готовые к новым раундам.

Получается, что ангельские инвестиции в этом году начали закрывать «слабое звено» рынка, но не без собственной выгоды: именно у бизнес-ангелов из всех категорий инвесторов на рынке появляется самая большая вероятность совершить выходы.

Где найти своего инвестора

Бизнес-ангелы достаточно открыты для новых проектов. Они имеют собственные сайты и электронные адреса, на которые можно присылать наработки и предложения. Они посещают инновационные и деловые форумы, объединяются в специальные ассоциации.

Наиболее известные отечественные объединения:

• Национальная ассоциация бизнес-ангелов, предлагающая в свободном доступе целый реестр заинтересованных инвесторов;
• Санкт-Петербургская организация;
• Клуб инвесторов Сколково;
• Фонд развития интернет-инициатив, занимающийся спонсированием проектов на стадии посева.

Инновационные предложения можно отправлять на открытые площадки в интернете типа StartUpStep или AskCap. Опытные инвесторы постоянно мониторят их в поисках перспективных вариантов, нанимают специальных агентов по поиску выгодных проектов. Такие сайты-площадки помогают талантливым предпринимателям заявить о своей идее и предложить ее всем заинтересованным бизнес-ангелам.

Список ТОП-10 известных бизнес-ангелов в России

В инновации и технические разработки вкладывает немало частных инвесторов. С каждым годом в этой сфере появляются новые лица, заинтересованные в получении прибыли и преумножении своих капиталов. На основе количества успешно реализованных проектов и уровня деловой активности можно составить рейтинг наиболее известных бизнес-ангелов:

1. Игорь Мацанюк: бизнесмен профессионально занимается поддержкой игровых и мобильных приложений, участвуя ежегодно в десятках интересных проектов. Он готов вложить до 1 млн. долларов в перспективную идею. Основатель известной стартап-академии Farminers является бизнес-ангелом для проектов Proberry и MyWardrobe.
2. Александр Румянцев: самый активный частный инвестор в 2016 году, успешно реализовавший 11 проектов. На этом рынке предприниматель – новичок, но поражает деловым чутьем. Средняя вложенная сумма варьируется от 15 до 30 тыс. долларов. Особенно интересными и перспективными считает инновации, связанные с экологией и финансовыми технологиями.
3. Борис Жилин: один из самых гибких бизнес-ангелов, имеющий в своем списке за год 13 сделок. Проживая в Швейцарии, он интересуется российскими стартапами, направленными на массового потребителя. Благодаря его финансовой поддержке возник сервис по ремонту квартир «Сделано», функциональные службы-приложения FoodFox и UberChef.
4. Александр Бородич: инвестор активно вкладывает собственные средства в зарубежные и отечественные разработки. В его портфеле из 22 проинвестированных идей преобладают мобильные приложения, интернет-образование и торговые сервисы. Наиболее популярны среди потребителей VKReader, презентационная платформа ConferenceCast и проект Colorizza. Бородич предпочитает работать с партнерами и включаться в сотрудничество на ранней стадии.
5. Алексей Басов: известный менеджер серьезно занимается перспективными бизнес-проектами в сфере рекламных и социальных технологий. Вице-президент «Ростелекома» финансирует интересные проекты и продвигает собственный бизнес. У него всего 4 сделки за последний год, но средний чек достаточно внушителен – до 300 тыс. долларов. Он любит работать на этапе посева и без привлечения партнеров, стараясь участвовать в управлении стартапом.
6. Виталий Полехин: российский предприниматель руководит клубом инвестором при Московской школе управления «Сколково». Его привлекают здравоохранение, интернет-образование и технологии. Среди внушительного портфеля из 25 проектов активно используются Printio.ru, «Кнопка жизни» и Eduson.tv. Инвестор работает в сотрудничестве с другими ангелами, включаясь в финансирование на разных стадиях.
7. ЭдуардФияксель: известный частный инвестор сделал первое капиталовложение еще 15 лет назад. Он не афиширует реализованные проекты, но средний чек составляет не менее 100 тыс. долларов. Действующего президента ассоциации российских бизнес-ангелов « Стартовые инвестиции» привлекают инновационные идеи в сфере энергосбережения, коммуникаций и IT. Кроме предпринимательской деятельности, Эдуард Аркадьевич делится знаниями со студентами Нижегородского университета, издает уникальные книги по менеджменту и маркетингу.
8. Андрей Головин: предприниматель активно занимается инвестированием с 1990 года, самостоятельно ведет около 16 проектов. Признает, что потерял более 40% вложенных средств, но готов вложить в идею не менее 100 тыс. долларов. Среди известных разработок коммерческие сервисы «Рублевка», MyCreditInfo и IMP Commerce. Бизнесмен предпочитает работать с финансовыми и коммерческими сервисами.
9. Павел Черкашин: успешный управленец и бизнесмен строил свою карьеру в Sputnik Labs и Microsoft. В настоящее время его сфера интересов – инвестиции в нестандартные проекты на территории США И России. Его привлекают разработки для социальных сетей, развлекательные и социальные сервисы. В «послужном» списке – фото-приложение «Минутта», «Вэббанкир» и AdWired. Привлечение в инвестирование партнеров из венчурных фондов позволило поднять средний чек до 300 тыс. долларов.
10. Игорь Рябенький: в списке проектов этого известного бизнес-ангела не менее 60 стартапов. Имеет престижную награду «Ангел года» по версии НАБА за 2013 год. Вместе с другими частными инвесторами поддержал и помог реализовать такие сервисы и приложения, как LinguaLeo, Eruditor и «Онлайнбилет.рф». Талантливый предприниматель работает с проектами во многих странах мира, включая Израиль, Россию и США. Его личному фонду Altair Seed Fund доверяют средства многие именитые бизнесмены, желающие повысить прибыль и участвовать в новых предприятиях.

Это лишь небольшой список бизнес-ангелов, которые способны поддержать инновационное начинание, вложить собственные деньги в проект на начальной стадии.

На каких условиях проект может получить деньги?

Бизнес-ангел вкладывает деньги в проекты, рассчитывая в будущем разделить успех компании. Задача частного инвестора найти проект на стадии идеи, сразу оценить его перспективы, помочь предпринимателю преодолеть «долину смерти» и превратить идею в продукт, а затем и в рентабельный бизнес.

Бизнес-ангел способен помочь стартаперу экспертизой, контактами, советами. За так называемые «умные деньги» частный инвестор берет у проекта долю — от 10% до 30%.

Опытный бизнес-ангел старается не диктовать стартаперу свою волю, предприниматель сам должен строить свой бизнес, совершать свои ошибки и делать выводы из них.

На следующем раунде инвестиций бизнес-ангел имеет право продать свою долю венчурному фонду или остаться в проекте до конца. Средний срок пребывания бизнес-ангела в проекте — от 3-х до 5 лет. Чем позже инвестор выходит из проекта, тем большую доходность (в случае если компания развивается успешно) он получает. Бизнес-ангел рассчитывает получить более 100% прибыли в обмен на повышенные риски собственных вложений.

Как привлечь инвестора в свой бизнес

Главная рекомендация начинающим предпринимателям – искать потенциального спонсора, который будет понимать вашу работу и идею. Умный и опытный бизнесмен поможет советами, сможет удержать стартап на плаву.

Существует определенный алгоритм по поиску и привлечению частного бизнес-ангела в свой проект:

1. Разработка уникальной бизнес-идеи. Команде стартаперов необходимо тщательно изучить рынок подобных услуг и товаров, понять его потребности и особенности. Это поможет выделить важные моменты при подготовке к разговору с инвестором, обосновать важность взаимовыгодного сотрудничества и актуальность всего проекта;
2. Изучение целевой аудитории. Более высокие шансы на успех у идей, направленных на удовлетворение массовых потребителей. Это сулит ангелу быстрый возврат вложенных средств и повышает финансовую привлекательность. Поэтому на презентации следует уделить внимание полезным особенностям будущего продукта и его необходимости для всего общества;
3. Создание единой команды специалистов. Привлечь на свою сторону неформального инвестора поможет профессиональная команда стартаперов. Союз увлеченных идеей и подготовленных людей выглядит более уверено, чем одиночный проект;
4. Составление качественного бизнес-плана. Если не получается самостоятельно составить продуманный грамотный бизнес-план с расчетами, лучше обратиться к опытным экономистам или консалтинговым компаниям. Это поможет сформировать основу для презентации с реальными цифрами и коэффициентами;
5. Общение с инвестором. Это важнейший этап, требующий тщательной проработки. Устное выступление или переговоры лучше подкрепит простыми графическими схемами, диаграммами или увлекательной презентацией.

Необходимо понимать, что второго шанса произвести необходимое впечатление у стартапера не будет. Поэтому следует продумать разговор, исключить сложную терминологию и объяснения.

Клубы инвесторов

Investoro

Международная организация инвесторов. Нет географических и отраслевых ограничений для инвестиций, начинающие инвесторы могут объединяться с опытными в синдикаты.

• Год: 2017
• Сделки: 20 сделок за 2019 год, из них 17 международных и 3 российских. Среди них — проекты на стадиях seed, A и B. Всего в портфеле 35 компаний. Наиболее интересные из инвестиций: InSales (выкуплен Naspers), DeliveryClub (выкуплен FoodPanda/RocketInternet), NeuralAnalytics (выкуплен китайскими фондами TitanMed Capital & GP Healthcare Capital), Pixonic (выкуплен Mail.ru), Шефмаркет (частично выкуплен Elbrus Capital).
• Pipeline: 5-10 проектов в месяц.
• Кого ищут: быстрорастущие компании по всему миру на стадии Seed, Round A, B. Сферы: AI, SaaS, FoodTech, InsurTech, EdTech, IoT, VR, FinTech.
• Как рассматривают: проекты рассматривает синдикат, в который входят как опытные бизнес-ангелы, сообщества и фонды, выступающие в качестве лид-инвесторов, так и новички.
• Как туда попасть инвестору: связаться с клубом через сайт или страницу на Facebook.
• Как туда попасть проекту: написать письмо или прийти на мероприятие клуба.
• Куда писать стартапам: на почту.
• Лицо клуба: Виталий Полехин, президент Investoro.

Клуб инвесторов бизнес-школы «Сколково»

Закрытый клуб, в который могут попасть только выпускники и студенты бизнес-школы «Сколково» — как в качестве инвесторов, так и в качестве проектов.

• Год: 2012
• Pipeline: 4-5 проектов в месяц.
• Кого ищут: проекты выпускников и студентов бизнес-школы «Сколково».
• Как туда попасть инвестору: клуб — закрытая площадка, членами которой могут стать только студенты и выпускники бизнес-школы.
• Как туда попасть проекту: написать Виталию Полехину.
• Лицо клуба: Виталий Полехин, руководитель клуба.

«Частный капитал»

Сеть бизнес-ангелов.

• Год: 2003
• Сделки: несколько десятков.
• Pipeline: 1500-2000 проектов в год.
• Кого ищут: технологические проекты на ранней стадии без отраслевой специализации.
• Как рассматривают: изучают презентацию. Если проект интересный, представители клуба пишут создателям стартапа и назначают встречу или звонок, а затем дорабатывают проект и представляют его инвесторам.
• Как туда попасть инвестору: написать представителям клуба.
• Как туда попасть проекту: прислать презентацию на почту.
• Лицо клуба: Дмитрий Княгинин.

Клуб инвесторов ФРИИ

Неформальное сообщество бизнес-ангелов, которое вышло за пределы ФРИИ, но продолжает сотрудничество с ним.

• Год: 2013
• Сделки: 5-7 компаний в год.
• Pipeline: несколько десятков проектов в год.
• Кого ищут: технологические стартапы, в первую очередь с глобальными продажами или потенциалом.
• Как рассматривают: нет строгого формата отбора.
• Как туда попасть инвестору: написать Максиму Чеботареву или участвовать в мероприятиях клуба — например, в «Школе инвестиций», совместного проекта с ФРИИ.
• Как туда попасть проекту: прислать презентацию.
• Куда писать стартапам: Максиму Чеботареву в Telegram — @maximche
• Лица клуба: Макс Чеботарев (@maximche), Рита Аникина (@anikina_ri).

United Investors

Клуб по подписке для инвесторов, который позволяет создавать синдикаты.

• Год: 2019
• Сделки: около 15.
• Pipeline: больше 1600 проектов за год.
• Кого ищут: стартапы с проверенной гипотезой и первыми продажами. Интересны проекты, которые развивают технологии в области интернета, создают новые бизнес-модели и концепции.
• Как рассматривают: стартапы присылают заявки — их видят все члены синдиката. Затем инвесторы выбирают интересные проекты, финансируют их самостоятельно или общаются с коллегами по поводу совместных инвестиций.
• Как туда попасть инвестору: оплатить подписку, пройти тест и инструктаж.
• Как туда попасть проекту: заполнить заявку на сайте.
• Лица клуба: Александр Горный, Аркадий Морейнис, Алексей Черняк. Контакты — на сайте клуба.

Smart Hub

Венчурный бутик, который инвестирует в высокотехнологичные стартапы.

• Год: 2015
• Сделки: 46 компаний (3 выхода).
• Pipeline: изучают 3-5 проектов в месяц, инвестируют в один.
• Кого ищут: проекты от pre-seed до A-раунда включительно, с трекшеном на развитых рынках (больше всего в США), с проверенной гипотезой спроса и, главное, опытной, профессиональной и успешной командой. Важно, чтобы в раунде было финансирование от других инвесторов с отраслевой экспертизой.
• Как рассматривают: изучают презентацию, если есть интерес – готовят вопросы и общаются с представителями стартапа. Затем либо отказывают в сотрудничестве, либо запрашивают дополнительные материалы. После этого глубоко изучают интересные проекты (еще 1-2 разговора и 1-2 недели аналитической работы). В целом весь процесс от знакомства до вложений занимает около месяца.
• Как туда попасть инвестору: написать или позвонить Ольге Алексеевой.
• Как туда попасть проекту: написать Юрию Сорокину.
• Лица клуба: Богдан Яровой, Ольга Алексеева.

Yellow Rockets

Венчурный фонд ранних стадий.

• Год: 2018
• Сделки: в портфолио фонда — детский робот-учитель английского языка MyBuddy.ai, платформа для автоматизации ElectroNeek и сервис для извлечения данных из документов Dbrain.
• Кого ищут: стартапы на стадиях pre-seed и seed, которые работают в сфере промышленной автоматизации и роботизации. Среди интересных фонду технологий — ИИ, большие данные, облака, сенсоры, 5G.
• Как туда попасть инвестору: заполнить анкету на сайте.
• Как туда попасть проекту: заполнить заявку с презентацией.
• Лица клуба: Дмитрий Сутормин, Сергей Богданов, Лана Граф.

Белорусская сеть бизнес-ангелов (Angels Band)

Объединение частных венчурных инвесторов ранней стадии.

• Год: 2018
• Сделки: 10 синдицированных сделок, несколько десятков индивидуальных инвестиций в проекты. В портфеле —  RocketData, LungPassport, StringresHub, Skinive, ScootAPI, Cashew, MobiWise и другие компании. Всего проинвестировали 800 тыс. долларов.
• Pipeline: 20-25 проектов в месяц, всего в базе более 500.
• Кого ищут: клуб не ограничивает проекты по географии, бизнес-вертикали либо технологии, однако преимущественно рассматривают стартапы из Восточной Европы (Беларусь, страны Балтии, Украина и Россия). Важно отметить, что Angels Band ориентирована на проекты с венчурным потенциалом, привлекающие инвестиции от нескольких десятков до нескольких сотен тысяч долларов.
• Как рассматривают: стартап подает заявку, клуб проводит первичный скрининг. «Невенчурные» компании откладывают — некоторые участники Angels Band все же рассматривают индивидуальные инвестиции в такие проекты. Затем члены клуба изучают базовый профиль проекта, презентацию, выясняют, подходит ли запрос для ангельских инвестиций. Далее проекты проходят через голосование всех членов Angels Band, и в итоге они отбирают 4-5 наиболее интересных. Эти проекты презентуют свой продукт на питч-сессии, налаживают личный контакт с потенциальными инвесторами. Если проект интересный, его команда встречается с кругом инвесторов и проводит переговоры.

• Как туда попасть инвестору: участником Angels Band может стать человек, готовый инвестировать собственные средства в венчурные проекты — минимум 10 тыс. долларов в год. Также претендент должен стать ментором и экспертом для развития стартапов. Это человек, разделяющий ценности Angels Band, для которого развитие венчурной экосистемы Беларуси — не пустые слова.
• Как туда попасть проекту: заполнить заявку на сайте.
• Куда писать стартапам: на почту, директору Нине Лабкович или комьюнити-менеджеру Нине Ярмолич.
• Лица клуба: Лида Матвеева, Кирилл Голуб, Валерий Остринский, Владимир Сержанович, Габиль Тагиев.

AltaClub

Клуб для инвесторов, созданный Игорем Рябеньким и его компанией AltaIR Capital. С его помощью бизнес-ангелы могут присоединиться к сделкам венчурного фонда на таких же условиях, как и сам фонд.

• Год: 2015
• Сделки: более 70 сделок с 2016 года. Сейчас под управлением клуба более 50 млн долларов.
• Pipeline: от 3 до 10 проектов в месяц.
• Кого ищут: проекты, в которые входит AltaIR Capital. Это стартапы в сферах FinTech, InsurTech, Blockchain, SaaS, MedTech, AI, Cyber, Consumer Internet на ранних стадиях и более поздних раундах.
• Как рассматривают: Altair Capital ищет проекты и предлагает членам клуба инвестировать на тех же условиях. Если им нравится стартап и предложение, они принимают участие в сделке. Сам клуб не занимается организацией воронки стартапов для рассмотрения возможности инвестиций.
• Как туда попасть инвестору: заполнить форму на сайте.
• Как туда попасть стартапу: написать на почту фонда.
• Лицо клуба: Игорь Рябенький и Иван Золочевский.

«Хедлайнеры»

Закрытый инвестиционный импакт-клуб. Он направлен не только на инвестиции, но и на сотрудничество и развитие участников — в рамках клуба проходят лекции, встречи и награждения лидеров.

• Год: 2019
• Сделки: в среднем члены клуба участвуют в совместных проектах 1-2 раза в месяц.
• Как туда попасть инвестору: необходимо иметь не менее 5 сделок (только инновационные проекты) на общую сумму от 0,5 млн долларов либо быть венчурным инвестором и иметь под управлением не менее 20 млн доларов. Также в клуб принимаются только предприниматели с оборотом от 100 млн рублей, занимающие верхние места в открытых рейтингах полезных и инновационных сфер (EdTech, MedTech, FoodTech, CleanTech, SmartCity, Киберспорт, HRTech и т.д.). Любому участнику нужно пройти модерацию у основателя клуба. Сейчас в клубе около 70 участников.
• Лица клуба: Михаил Палей и Алексей Чумаков.

Angelsdeck

Закрытый клуб, который дает возможность участникам регулярно общаться офлайн и присоединяться к эксклюзивным сделкам от разных доверенных синдикаторов.

• Год: 2020
• Сделки: около 5 сделок в месяц.
• Кого ищут:  широкий спектр стартапов различных стадий и направлений в соответствии с фокусами синдикаторов.
• Как рассматривают: синдикатор принимает решение о готовности инвестировать в проект и затем проект предлагается для инвестиций всем членам клуба.
• Как туда попасть инвестору: заполнить анкету и иметь рекомендацию от основателей клуба. Начинающим предлагают пройти школу инвесторов Angelsdeck.
• Как туда попасть проекту: показать себя с лучшей стороны любому из основателей или через регулярный конкурс ИнвесТОР.
• Лица клуба: основатели клуба — Игорь Калошин, Сергей Дашков, Игорь Лутц, Дмитрий Сутормин, Алексей Соловьев, Евгений Галиахметов, Алексей Гирин, Алексей Горячев.

Союз организаций бизнес-ангелов (СОБА)

Клуб частных инвесторов.

• Год: 2008
• Сделки: 107 успешных сделок.
• Pipeline: более 1500 проектов в год.
• Кого ищут: проект должен соответствовать одному или нескольким критериям — иметь доходы, интеллектуальную собственность, MVP или потенциал рынка от 100 млн долларов.
• Как рассматривают: стартап должен зарегистрироваться на сайте и подать анкету на рассмотрение. После аналитик изучает заявку. Если проект соответствует критериям, его приглашают на офлайн- и онлайн-мероприятия, курируют переговоры с инвесторами, доводят до сделки. Также информация о всех стартапах появляется на сайте — с ней может ознакомиться любой инвестор.
• Как туда попасть инвестору: зарегистрироваться на сайте клуба. Также можно написать любому из членов команды и задать вопросы об участии.
• Как туда попасть проекту: зарегистрироваться на сайте.
• Лица клуба: Луиза Александрова, Ольга Шабанова, Лидия Рогова, Ольга Меркулова. Контакты — на сайте.

Как подготовить качественную презентацию

Наилучшим вариантом является подготовленный заранее питч – небольшая презентация, продолжительностью от 3 до 10 минут.

Использовать можно любой удобный способ:

• Обычная презентация в компьютерном виде (Power Point);
• Краткое содержание бизнес-плана или тизер, изложенный легким языком и без сложных расчетов;
• Полный бизнес-план;
• Финансовая модель, составленная на основе коэффициентов планируемой прибыли и расходов;
• Изготовление пробного образца, способного показать все положительные свойства продукта.

Последний вариант больше подходит стартапам, которые работают с программным продуктом, системами администрирования или инновациями в разных сферах. Чем ярче и полнее будет представлен проект потенциальному инвестору, тем больше шансов получить его одобрение и финансовые вливания.

Приоритетные сферы

Главный критерий для таких бизнесменов — собственный интерес к делу, в котором они компетентны, и его предполагаемые перспективы, поскольку в будущем проект должен заинтересовать вкладчиков другого уровня и стратегических покупателей. Бизнес-ангелы Европы сегодня инвестируют:

1. пятая часть — в IT сферу.
2. третья часть — потребительские товары, услуги.
3. третья часть — в биотехнологии и прочее.

В США больше инвестируют в IT-проекты, как и в России: например, такие гигантские корпорации, как Яндекс, выкупают проекты исключительно в digital-сфере. В целом информационные технологии пока что имеют не менее 70% ангельских российских инвестиций, тогда как промышленные лишь около 5%.

Недавний успех высоких технологий привел к тому, что многие по инерции продолжают инвестировать туда — хотя последние несколько айфонов принципиально не отличаются от предыдущих. Тем не менее недавний взлет криптовалют и появление блокчейна добавили интереса к IT.

Количество проектов в портфеле среднего по мировым меркам ангела составляет несколько десятков. Меньшая сумма в каждом проекте означает меньшую долю и потенциальную прибыль, зато повышает диверсификацию — что весьма разумно при очень высоких рисках.

Самые успешные бизнес ангелы и их проекты

1. Питер Тиль — первый инвестор социальной сети Facebook и основатель Paypal. Его инвестиция в 500 тыс долларов со временем принесла бизнесмену более 1 млрд долларов наличными. В частности, вложился вместе с другими инвесторами в проект Grabr, разработанный семьей из Москвы. Это сервис, благодаря которому можно заказать товар из другой страны через человека, туда направляющегося.
2. Фабрицио Гринда — считается самым активным инвестором в Соединенных Штатах. На его счету 245 инвестиций, первой из которых стало вложение в китайского интернет-гиганта компанию Alibaba в размере 300 млн долларов. Известно, что он вместе со своей командой каждые 15 дней анализируют сотни проектов, чтобы сделать очередную инвестицию.
3. Пол Бакхейт — создатель Gmail и автор знаменитого девиза компании Google: «Don’t be evil». Талантливый программист и бизнесмен уже профинансировал 135 проектов.
4. Марк Кубан — президент компании Broadcast.com. Инвестировал в 110 бизнес-проектов. Кубан отдает предпочтение спортивной сфере.
5. Мириам Юдович — израильский инвестор. Не самый крупный, но упомянем ее, поскольку она первой поддержала российский стартап JetHunter. Этот проект представляет собой открытый аукцион рейсов бизнес авиации, не имеющий аналогов в мире.

Бизнес ангелы и венчурные инвесторы

Основное отличие понять довольно просто: первые вкладывают в проекты собственные средства независимо от других инвесторов, тогда как венчурные инвесторы делают это посредством венчурного фонда, где их доля и влияние на фонд могут быть очень небольшими. При этом бизнес ангелы:

1. обычно инвестируют на ранних стадиях с большим риском;
2. делятся с проектом своим опытом, связями, наработками;
3. суммы могут быть небольшими — от десятков тысяч долларов;
4. решение об инвестициях принимается в короткие сроки;
5. высокий риск делает возможным доход в десятки раз больше вложений;
6. часто отдают предпочтение инновационным проектам

У венчурных инвесторов все примерно наоборот:

1. предпочитают более поздние стадии проектов, где риск ниже
2. финансирование подразумевает отчетность, но венчурный фонд может не вмешиваться в работу стартапа
3. при этом само финансирование за счет кооперации позволяет вкладывать большие суммы — от миллионов долларов
4. принятие решения об инвестициях из-за согласования в фонде не быстрое
5. поддержка оказывается разным типам проектов

Таким образом, эти группы инвесторов редко становятся конкурентами, поскольку необходимость их участия чаще всего определяется стадией развития конкретного проекта. График успешного стартапа в США в силу сказанного выше выглядит примерно так:

«Долина смерти» показывает затраты проекта на первых этапах, когда он еще не получил никаких инвестиций и является убыточным по балансу прибыли и расходов от своих организаторов.